Cencora akselererer OneOncology-oppkjøpet og utvider løsningstilbudet for samfunnsonkologi

CONSHOHOCKEN, Pa.-- Cencora, Inc. (NYSE:COR) kunngjorde i dag at de har inngått en endelig avtale om å kjøpe flertallet av de utestående aksjeinteressene som de for øyeblikket ikke eier i OneOncology, en legeledet nasjonal plattform som styrker uavhengige medisinske spesialitetspraksiser forankret i onkologi, fra TPG, et ledende globalt alternativt kapitalforvaltningsfirma.

«Vi er glade for å fremskynde oppkjøpet av OneOncology, som vil fremme vår organisasjon for administrasjonstjenester og er i tråd med vår tilnærming til å gjøre vekstorienterte investeringer som støtter vår farmasøytiske strategi», sier Bob Mauch, president og CEO i Cencora. "Siden vår første investering i OneOncology har plattformen vokst betydelig ettersom dens legeledede tilnærming fortsetter å tiltrekke seg ledende praksiser og leger, og støtter pasienttilgang til omsorg av høy kvalitet i lokalsamfunn. Med vårt nylige oppkjøp av RCA, ser vi frem til å bygge videre på begge plattformenes forsknings- og kliniske utprøvingsevner, avanserte teknologiressurser og sterkt legelederskap for å drive unik verdi til våre interessenter."

"Vi er glade for å fremme vårt langvarige partnerskap med Cencora, som deler vår forpliktelse til å støtte uavhengige leverandører," sa Jeff Patton, MD, administrerende direktør i OneOncology. «Etter hvert som kreftbehandling blir stadig mer kompleks, vil utnyttelse av den betydelige ekspertisen til Cencora på tvers av helselandskapet, samtidig som vi opprettholder vår uavhengighet, tillate oss å øke verdien vi gir til praksiser, og forbedre legers evne til å fokusere på å levere tilgjengelig og innovativ behandling til sine pasienter.»

Den foreslåtte transaksjonen vil bygge på Cencoras farmasøytiske strategi og forventes å fremme alle selskapets tre vekstprioriteringer ved å:

• Styrking av Cencoras spesialitetsløsninger: Etter hvert som innovasjonen utvikler seg, søker spesialleger i økende grad partnere som kan tilby verktøy for å effektivisere driften, støtte banebrytende behandlinger og gjøre dem i stand til å dedikere mer tid til pasientengasjement. Gjennom OneOncologys ledende MSO- og kliniske støtteløsninger vil Cencora fremme sin evne til å støtte leger og farmasøytiske innovatører.
• Ledende med markedsledere: Siden grunnleggelsen har OneOncology vist en sterk merittliste for å tiltrekke ledere til nettverket sitt med et overbevisende tilbud, slik at leger kan øke sine tjenester og innvirkning. Som en plattform bygget av og for samfunnsspesialister, mener vi at OneOncology er godt posisjonert til å fortsette å forme beste praksis innen samfunnsbasert omsorg, støttet av Cencoras langvarige operasjonelle ekspertise.
• Forbedre pasienttilgangen til legemidler: OneOncology prioriterer pasient- og leverandøropplevelsen og har gjort gjennomtenkte investeringer for å forenkle navigasjonen i kreftbehandling, fremskynde registrering av kliniske studier og drive tilgang til nye behandlinger i en kostnadseffektiv setting. Ved å samle disse evnene med Cencora og Retina Consultants of America, tror vi at vi kan utnytte våre kollektive styrker til å støtte innovasjon og fremme pasientresultater på tvers av lokalsamfunn.

Transaksjonsoversikt
Transaksjonen verdsetter OneOncology-virksomheten til 7,4 milliarder dollar, med en egenkapitalverdi på omtrent 6 milliarder dollar. Cencora vil kjøpe flertallet av de utestående aksjeandelene de ikke eier i OneOncology fra TPG og andre aksjonærer for omtrent 3,6 milliarder dollar og trekke tilbake sin eksisterende selskapsgjeld på 1,3 milliarder dollar, for et totalt kontantvederlag på omtrent 5,0 milliarder dollar. OneOncologys tilknyttede praksis og ledelse vil beholde en minoritetsinteresse i OneOncology. Transaksjonen forventes å avsluttes innen utgangen av Cencoras andre kvartal i regnskapsåret 2026 og er betinget av oppfyllelse av vanlige sluttbetingelser, inkludert mottak av nødvendige myndighetsgodkjenninger. Cencora planlegger å finansiere transaksjonen gjennom ny gjeldsfinansiering. Cencora er fortsatt forpliktet til å opprettholde sine sterke kredittvurderinger av investeringsgrad og vil prioritere nedbelåning etter transaksjonen. Cencoras guiding for regnskapsåret 2026 inkluderer foreløpig ikke virkningen av OneOncology-oppkjøpet, som vil bli innlemmet i forventningene etter transaksjonens slutt. Cencora forventer at oppkjøpet vil være tilnærmet nøytralt, etter fradrag av finansieringskostnader, i forhold til Cencoras justerte utvannede EPS i løpet av de første tolv månedene etter sluttdato.

Forventninger til veiledning for regnskapsåret 2026
For å gjenspeile Cencoras forventninger til fortsatt vekst og gjennomføring, gjentar selskapet sin konsoliderte guiding for regnskapsåret 2026. I påvente av selskapets oppkjøp av OneOncology, setter det tilbakekjøp av aksjer på pause, og derfor er det mer sannsynlig at selskapets justerte utvannede EPS for hele året vil være mot nedre halvdel av guidingsområdet på $17,45 til $17,75.

Langsiktige forventninger til veiledning
Cencora hever sin langsiktige guiding for justert driftsresultat og justert utvannet EPS for å reflektere det forventede langsiktige bidraget fra å legge til OneOncology til Cencoras U.S. Healthcare Solutions-segment.

⁽¹⁾ Fet tall indikerer oppdateringer av veiledningsområder.

Rådgivere
Citi fungerer som ledende finansiell rådgiver for Cencora, og JP Morgan Securities LLC fungerer også som finansiell rådgiver. Morgan, Lewis & Bockius LLP og Sidley Austin LLP fungerer som juridiske rådgivere for Cencora.

Om Cencora
Cencora er en ledende global organisasjon for farmasøytiske tjenester som fokuserer på å forbedre livene til mennesker og dyr over hele verden. Vi samarbeider med farmasøytiske innovatører i hele verdikjeden for å tilrettelegge og optimalisere markedstilgangen til behandlinger. Omsorgsleverandører er avhengige av oss for sikker og pålitelig levering av legemidler, helseprodukter og løsninger. Våre 51 000+ verdensomspennende teammedlemmer bidrar til positive helseresultater gjennom kraften i formålet vårt: Vi står sammen om vårt ansvar for å skape en sunnere fremtid. Cencora er rangert som #10 på Fortune 500 og #18 på Global Fortune 500 med mer enn 300 milliarder dollar i årlig omsetning.

Cencoras advarsel angående fremtidsrettede uttalelser
Enkelte av uttalelsene i denne pressemeldingen er «fremtidsrettede uttalelser» i henhold til paragraf 27A i Securities Act av 1933, med endringer, og paragraf 21E i Securities Exchange Act av 1934, med endringer. Slike fremtidsrettede utsagn kan inkludere, uten begrensning, uttalelser om den foreslåtte transaksjonen med OneOncology, forventet tidsplan for gjennomføring av den foreslåtte transaksjonen, fordelene ved den foreslåtte transaksjonen, fremtidige muligheter for Cencora og OneOncology og andre uttalelser om Cencoras eller OneOncologys fremtidige drift, økonomiske eller driftsresultater, forventede forretningsnivåer, fremtidig inntjening, planlagte aktiviteter, forventet vekst, markedsmuligheter, strategier og andre forventninger for fremtidige perioder. Ord som «sikte», «forutse», «tro», «kan», «fortsette», «kunne», «estimere», «forvente», «ha til hensikt», «kan», «kan», «på rett spor», «mulighet», «planlegge», «mulig», «mulig», «potensiell», «forutsi», «prosjekt», «søke», «bør», «strebe», «opprettholde», «synergi», «mål», «vil», «ville» og lignende uttrykk er ment å identifisere fremtidsrettede utsagn, men fraværet av disse ordene betyr ikke at en uttalelse ikke er fremtidsrettet. Fordi fremtidsrettede utsagn iboende involverer risiko og usikkerhet, kan faktiske fremtidige resultater avvike vesentlig fra de som er uttrykt eller underforstått av slike fremtidsrettede utsagn. Faktorer som kan forårsake eller bidra til slike forskjeller inkluderer, men er ikke begrenset til: iboende usikkerheter involvert i estimatene og vurderingene som brukes i utarbeidelsen av regnskap og gi estimater av finansielle mål, i samsvar med GAAP og relaterte standarder, eller på et justert grunnlag; Cencoras eller OneOncologys manglende evne til å oppnå forventede eller målrettede fremtidige økonomiske og driftsmessige resultater og resultater; muligheten for at Cencora ikke kan oppnå forventede fordeler, synergier og driftseffektivitet i forbindelse med transaksjonen innen forventede tidsrammer eller i det hele tatt Forretningsforstyrrelser er større enn forventet etter transaksjonen. rekruttering og oppbevaring av nøkkelleger og ansatte er vanskeligere etter transaksjonen; effekten av eventuelle endringer i kunde- og leverandørforhold og kundenes kjøpsmønstre; virkningene av konkurranse; endringer i de økonomiske og finansielle betingelsene for virksomheten til Cencora eller OneOncology; Cencoras planer for å redusere belåning og Cencoras evne til å opprettholde sin investment grade-rating; usikkerheter og forhold utenfor ledelsens kontroll og andre faktorer beskrevet under «Risikofaktorer» i Cencoras årsrapporter på skjema 10-K, kvartalsrapporter på skjema 10-Q og andre innleveringer til Securities and Exchange Commission («SEC»). Du kan få tilgang til Cencoras innleveringer til SEC via SEC-nettstedet på www.sec.gov eller via Cencoras nettsted, og Cencora oppfordrer deg på det sterkeste til å gjøre det. Med unntak av det som kreves av gjeldende lov, påtar Cencora seg ingen forpliktelse til å oppdatere noen uttalelser i dette dokumentet for revisjoner eller endringer etter datoen for denne kommunikasjonen.

Denne pressemeldingen er verken et tilbud om å selge eller en oppfordring til et tilbud om å kjøpe noen verdipapirer i Cencora. Et slikt tilbud vil kun bli fremsatt i henhold til et prospekt innlevert til SEC eller i henhold til ett eller flere unntak fra registreringskravene i Securities Act av 1933, med endringer.

TILLEGGSINFORMASJON OM IKKE-GAAP FINANSIELLE MÅL
For å supplere de finansielle målene som er utarbeidet i samsvar med amerikanske generelle aksepterte regnskapsprinsipper (GAAP), bruker Cencora de ikke-GAAP finansielle målene beskrevet nedenfor. De ikke-GAAP finansielle målene bør sees i tillegg til, og ikke i stedet for, finansielle mål beregnet i samsvar med GAAP. Disse tilleggstiltakene kan variere fra, og er kanskje ikke sammenlignbare med, mål med lignende tittel fra andre selskaper.

De ikke-GAAP økonomiske målene presenteres fordi ledelsen bruker ikke-GAAP økonomiske mål for å evaluere Cencoras driftsresultater, for å utføre økonomisk planlegging og for å bestemme insentivkompensasjon. Cencora mener derfor at presentasjonen av ikke-GAAP finansielle mål gir nyttig tilleggsinformasjon til, og legger til rette for ytterligere analyser fra investorer. De presenterte ikke-GAAP-finansielle målene ekskluderer poster som ledelsen ikke mener gjenspeiler Cencoras kjernedriftsresultater fordi slike poster er utenfor Cencoras kontroll eller er uvanlige, ikke-operative, uforutsigbare, ikke-tilbakevendende eller ikke-kontanter.

Cencora tilbyr ikke en avstemming for ikke-GAAP finansielle mål på en fremtidsrettet basis til de mest sammenlignbare GAAP finansielle mål på en fremtidsrettet basis fordi det ikke er i stand til å gi en meningsfull eller nøyaktig beregning eller estimat av avstemming av poster, og informasjonen ikke er tilgjengelig uten urimelig innsats på grunn av usikkerheten og potensiell variasjon ved avstemming av poster. som er avhengige av fremtidige hendelser, er utenfor Cencoras kontroll og/eller ikke med rimelighet kan forutsies, og hvis sannsynlige betydning ikke kan bestemmes.

Vi har inkludert følgende ikke-GAAP økonomiske mål i denne utgivelsen:

• Justerte driftsinntekter: Justert driftsinntekt er et ikke-GAAP finansielt mål som ekskluderer gevinstene fra antitrust-rettsforlik; Tyrkia svært inflasjonseffekt; LIFO-utgift (kreditt); oppkjøpsrelaterte immaterielle eiendeler amortisering; rettssaker og opioidrelaterte utgifter, netto; oppkjøpsrelaterte avtaler og integrasjonsutgifter; restrukturering og andre utgifter; og svekkelse av goodwill. Ledelsen mener at dette ikke-GAAP finansielle målet er nyttig for investorer som en supplerende måte å evaluere selskapets resultater på fordi justeringene er uvanlige, ikke-operative, uforutsigbare, engangs- eller ikke-kontante.
• Justert utvannet resultat per aksje: Justert utvannet resultat per aksje ekskluderer effekten per aksje av justeringer, inkludert gevinster fra antitrust-rettsforlik; Tyrkia svært inflasjonseffekt; LIFO-utgift (kreditt); oppkjøpsrelaterte immaterielle eiendeler amortisering; rettssaker og opioidutgifter, netto; oppkjøpsrelaterte avtaler og integrasjonsutgifter; restrukturering og andre utgifter; svekkelse av goodwill; gevinsten (tapet) ved salg av ikke-kjernevirksomheter; gevinsten (tapet) på valutaommålingen knyttet til den sveitsiske skattereformen i 2020; selskapets andel av en egenkapitalmetodeinvesteringsgevinst ved salg av en virksomhet; nedskrivning av en aksjeinvestering; og gevinsten (tapet) ved revurdering av en aksjeinvestering, i hvert tilfelle fratrukket skatteeffekten beregnet ved bruk av gjeldende effektiv skattesats for disse postene. I tillegg er effekten per aksje av visse diskrete skatteposter som primært kan tilskrives en justering av et utenlandsk verdsettelsesfradrag, og effekten per aksje av visse utgifter knyttet til den sveitsiske skattereformen i 2020 også ekskludert fra justert utvannet resultat per aksje. Ledelsen mener at dette ikke-GAAP finansielle målet er nyttig for investorer fordi det eliminerer påvirkningen per aksje av postene som er utenfor selskapets kontroll eller som ikke anses å være en indikasjon på pågående driftsresultater på grunn av deres iboende uvanlige, ikke-operative, uforutsigbare, ikke-tilbakevendende eller ikke-kontante natur.